錨定上市公司基本面 長(zhǎng)線資金持倉“路線圖”浮現(xiàn)

　　近期，上市公司三季報(bào)密集披露，多家三季度業(yè)績(jī)大增的公司獲機(jī)構(gòu)加倉。與此同時(shí)，機(jī)構(gòu)也在密集調(diào)研尋找機(jī)會(huì)，多位知名基金經(jīng)理現(xiàn)身上市公司的調(diào)研名單。

　　業(yè)績(jī)大增標(biāo)的獲青睞

　　今年三季度，多家業(yè)績(jī)亮眼的公司獲機(jī)構(gòu)加倉。

　　以正丹股份為例，今年三季度，摩根士丹利加倉正丹股份281.87萬股。高盛、瑞銀集團(tuán)（UBS AG）成為正丹股份新進(jìn)前十大流通股東，持股數(shù)量均超過120萬股。正丹股份三季報(bào)顯示，三季度營(yíng)業(yè)收入12.14億元，同比增長(zhǎng)214.25%；歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)5.4億元，同比增長(zhǎng)37872.2%。

　　類似的還有日久光電。公司三季報(bào)顯示，三季度營(yíng)業(yè)收入1.64億元，同比增長(zhǎng)17.32%；歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)2324.58萬元，同比增長(zhǎng)1187.39%。從機(jī)構(gòu)持股情況看，截至三季度末，摩根士丹利、巴克萊銀行成為日久光電新進(jìn)前十大流通股東，持股數(shù)量均超過185萬股。

　　瑞鵠模具也吸引了多家機(jī)構(gòu)加倉。諾安先鋒混合基金三季度增持公司11.13萬股。今年三季度，香港中央結(jié)算有限公司、全國(guó)社保基金五零二組合、中國(guó)建設(shè)銀行股份有限公司企業(yè)年金計(jì)劃成為瑞鵠模具新進(jìn)前十大流通股東。從瑞鵠模具三季報(bào)看，三季度公司營(yíng)收6.05億元，同比增長(zhǎng)37.97%；歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)0.91億元，同比增長(zhǎng)41.61%。

　　此外，三季度興全商業(yè)模式優(yōu)選混合加倉燕麥科技109.8萬股，興全新視野混合加倉燕麥科技87萬股。燕麥科技三季報(bào)顯示，三季度實(shí)現(xiàn)收入1.88億元，同比增長(zhǎng)112.98%；歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)4445萬元，同比增長(zhǎng)149.76%。

　　密集調(diào)研尋機(jī)會(huì)

　　近期，機(jī)構(gòu)密集調(diào)研尋找投資機(jī)會(huì)。Choice數(shù)據(jù)顯示，近1個(gè)月，計(jì)算機(jī)軟件、汽車、機(jī)器人、專用設(shè)備、通用設(shè)備等行業(yè)被機(jī)構(gòu)調(diào)研的次數(shù)居前。

　　多位知名基金經(jīng)理現(xiàn)身上市公司調(diào)研名單。10月17日，銀華基金李曉星、杜宇、薄官輝等集中調(diào)研了中航西飛；9月20日，信達(dá)澳亞基金馮明遠(yuǎn)、易方達(dá)基金何崇愷等調(diào)研了道通科技。此外，9月20日以來，招商基金朱紅裕、富國(guó)基金朱少醒等先后調(diào)研了中密控股。

　　梳理調(diào)研紀(jì)要可見，機(jī)構(gòu)較為關(guān)注上市公司的業(yè)務(wù)布局情況。例如，在道通科技的調(diào)研中，有機(jī)構(gòu)提問，未來公司兩個(gè)業(yè)務(wù)板塊的發(fā)展方向如何？道通科技表示，數(shù)字維修業(yè)務(wù)是公司穩(wěn)健的第一發(fā)展曲線，要牢牢把握新能源電動(dòng)化、生成式AI的趨勢(shì)，依靠創(chuàng)新持續(xù)引領(lǐng)行業(yè)發(fā)展。數(shù)字能源業(yè)務(wù)是公司高速增長(zhǎng)的第二發(fā)展曲線，智能充電網(wǎng)絡(luò)和光儲(chǔ)充能源管理的市場(chǎng)空間巨大。

　　今年以來，并購(gòu)重組支持政策密集出臺(tái)。對(duì)于上市公司在并購(gòu)整合方面的思路，機(jī)構(gòu)也較為關(guān)心。中密控股在調(diào)研中表示，并購(gòu)是公司的長(zhǎng)期戰(zhàn)略，也是一項(xiàng)高風(fēng)險(xiǎn)投資，公司會(huì)持續(xù)進(jìn)行并購(gòu)方面的工作，一直都在接觸合適的標(biāo)的并與其保持長(zhǎng)期聯(lián)系，力爭(zhēng)在條件成熟時(shí)迅速完成對(duì)合適標(biāo)的的收購(gòu)。

　　展望后市，華安基金表示，當(dāng)前市場(chǎng)整體性價(jià)比較高，可把握結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)。隨著市場(chǎng)輪動(dòng)速度加快，建議采取均衡布局思路，圍繞政策和基本面進(jìn)行配置。就配置方向而言，關(guān)注受益于政策的內(nèi)需消費(fèi)行業(yè)，如港股互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)、服務(wù)型消費(fèi)、汽車、家電等。同時(shí)，自下而上挖掘產(chǎn)品升級(jí)出海、海外建廠出海、電商渠道出海、文化娛樂出海等各類出海模式帶來的新機(jī)遇。

（文章來源：上海證券報(bào)）

(原標(biāo)題：錨定上市公司基本面 長(zhǎng)線資金持倉“路線圖”浮現(xiàn))

(責(zé)任編輯：137)